Forecasting speculative revaluation attacks and its implications for currency risk hedging

LTDisertacijoje nagrinėjamas mokslinėje literatūroje beveik netirtas revalvacinių spekuliacinių atakų reiškinys bei valiutų kursų rizikos valdymas jo kontekste. Tai vienas pirmųjų tyrimų, kuriame nustatomi išankstiniai revalvacinių spekuliacinių atakų rodikliai bei pasiūlomi jų (atakų) prognozavimo modeliai. Pateikiami skirtumai tarp revalvacinių spekuliacinių atakų besivystančiose ir išsivysčiusiose šalyse bei veiksniai nulemiantys tokių atakų sėkmę. Siekiant paaiškinti valiutų krizių ir spekuliacinių atakų vietą bendrame finansinių krizių kontekste, buvo sukurtas teorinis modelis, kuris parodo kaip problemos ir neramumai viešajame sektoriuje, akcijų rinkoje, bankų sektoriuje arba valiutų rinkoje gali greitai išsivystyti į sisteminę finansinę krizę. Disertacijos tikslams pasiekti taikomos logistinė ir tikimybinė regresijos bei dirbtiniai neuroniniai tinklai. Pasiūlyta valiutų kursų rizikos draudimo strategijų matrica revalvacinių ir devalvacinių spekuliacinių atakų kontekste bei sukurti revalvacinių spekuliacinių atakų prognozavimo modeliai sumažinantys neapibrėžtumą ir leidžiantys optimizuoti organizacijos rizikos draudimo strategijas.